Technická analýza 10, Elliott a Fibonacciho vzťahy
Rozpoznávanie vzorov je základným aspektom analýzy Elliottových vĺn. Praktici teórie Elliottových vĺn študujú cenové grafy s cieľom identifikovať a analyzovať vyvíjajúce sa trendy, rozlišovať vlny a vlnové štruktúry s cieľom predpovedať budúce pohyby cien. Uplatňovanie princípu Elliottových vĺn možno preto považovať za formu rozpoznávania vzorov.
Štruktúry opísané teóriou Elliottových vĺn vykazujú aj vlastnosti fraktálov, čo sú samopodobné vzory, ktoré sa objavujú na každom stupni trendu. Podobne ako prírodné fraktály v rôznych javoch, napríklad v mušliach alebo galaxiách, aj model Elliottových vĺn naznačuje, že kolektívna ľudská psychológia sa vyvíja v prírodných vzoroch prostredníctvom nákupných a predajných rozhodnutí, ktoré sa odrážajú v trhových cenách. Z tohto pohľadu vyplýva, že matematické princípy ovplyvňujú správanie a vzory na trhu.
Na zabezpečenie správneho počítania Elliottovej vlny je potrebné dodržiavať tri pravidlá:
1) Vlna 2 vždy ustupuje menej ako 100 % vlny 1.
2) Vlna 3 nemôže byť najkratšia spomedzi vĺn 1, 3 a 5, ktoré sú impulznými vlnami.
3) Vlna 4 by sa nemala prekrývať s cenovým územím vlny 1, okrem prípadu zriedkavého diagonálneho trojuholníkového obrazca.
Okrem toho sa v bežnom usmernení uvádza, že v päťvlnovom vzore majú vlny 2 a 4 často striedavé podoby. Napríklad prudký pohyb vo vlne 2 naznačuje miernejší pohyb vo vlne 4. Korekčné vlnové vzory sa vyvíjajú v rôznych formách, ako sú cikcaky, roviny alebo trojuholníky. Tieto korekčné vzory sa môžu kombinovať a vytvárať zložitejšie korekcie.
Pri analýze Elliottových vĺn zohrávajú významnú úlohu Fibonacciho vzťahy. R. N. Elliott zistil, že Fibonacciho súčtový rad je základom princípu vlny. Čísla z Fibonacciho postupnosti sa často objavujú v štruktúrach Elliottových vĺn vrátane motivačných vĺn (1, 3, 5), kompletných cyklov (8 vĺn) a dokončených motivačných (89 vĺn) a korekčných (55 vĺn) vzorcov. Fibonacciho postupnosť je úzko spojená so zlatým pomerom (1,618), ktorý sa používa na stanovenie úrovní podpory a odporu pre trhové vlny.
Výskumníci skúmali, či sa Fibonacciho pomery objavujú na akciovom trhu nenariadene, ako to predpovedá Elliottov model. Niektoré štúdie dospeli k záveru, že neexistuje žiadne vedecké zdôvodnenie podporujúce myšlienku, že ceny sa dôsledne vracajú k Fibonacciho pomerom alebo okrúhlym zlomkom predchádzajúceho trendu. Zástancovia teórie Elliottových vĺn však tvrdia, že tieto štúdie sa nezaoberajú skutočnými tvrdeniami teoretikov vĺn a že Fibonacciho pomery sa na akciovom trhu vyskytujú častejšie, ako by sa očakávalo v náhodnom prostredí.
Celkovo možno povedať, že princíp Elliottovej vlny integruje rozpoznávanie vzorov, fraktálnu geometriu a Fibonacciho vzťahy na analýzu trhových trendov a predpovedanie budúcich cenových pohybov. Aj keď môžu prebiehať diskusie a štúdie o účinnosti teórie Elliottových vĺn, medzi niektorými obchodníkmi a analytikmi zostáva obľúbeným analytickým nástrojom.
